Service de la dette

Le service de la dette ou service de la dette implique le paiement régulier des échéances des prêts. Un versement comprend les intérêts de la dette et une partie du principe. Pour assurer ce service, une entreprise ou un particulier doit disposer de ces flux de trésorerie en temps voulu. Si une entreprise n’est pas en mesure d’honorer ses obligations en matière de service de la dette en l’absence des fonds requis, on dit qu’elle est incapable d’assurer le service de sa dette.

Qu’est-ce que le service de la dette ? 

Définition

Le sens littéral du service de la dette est “le paiement des échéances d’une dette sous forme d’intérêts et de capital”. Le service d’une dette consiste à payer les intérêts et le principal à temps. Les particuliers peuvent servir des dettes relatives au prêt immobilier, aux prêts étudiants, etc. alors que les entreprises peuvent avoir différents types de prêts comme :

• des obligations ;
• des prêts à terme ;
• un prêt de fonds de roulement, etc.

Calcul du service de la dette avec exemple

Supposons qu’une entreprise ait contracté un prêt de 100 000 € à un taux d’intérêt de 10 % pour une durée de 10 ans. Si l’on considère que les modalités de paiement sont de 1 versement par an, le montant du service de la dette de la première année serait de 16275 €, soit 10 000 € de paiement d’intérêts et 6275 € de remboursement du capital. Si l’on opte pour un paiement trimestriel, le montant aurait été de 3984 € (Intérêt 2500 € + Principal 1484 €).

Réserves du service de la dette

Les réserves du service de la dette sont les fonds de réserve maintenus par une entreprise pour assurer le paiement intégral et en temps opportun du montant du service de la dette. La réserve peut être accumulée dans le fonds de réserve à partir de la dette acquise ou des revenus sur une période de temps. Les termes et conditions de certaines dettes ou obligations peuvent obliger l’entreprise à maintenir une telle réserve. C’est également un autre moyen de garantir le service en temps voulu des obligations de service de la dette par l’emprunteur.

Importance du service de la dette

Une entreprise ne peut pas fonctionner sans fonds et c’est un fait bien compris. C’est pourquoi les dettes font partie intégrante de toute entreprise, mais il n’est pas facile de les contracter. La banque, l’institution ou tout autre investisseur doit avoir confiance en l’entreprise avant de lui accorder un prêt ou d’investir son argent durement gagné. La capacité de service de la dette est l’indicateur qui garantit à l’investisseur la sécurité de son argent. Un ratio très connu appelé ” ratio de couverture du service de la dette ” est calculé pour évaluer l’emprunteur sur sa capacité à servir la dette.

Le service régulier de la dette indique un bon dossier de crédit pour toute entreprise. Ce dossier de crédit crée une réputation sur le marché des investisseurs. Par conséquent, pour le bon fonctionnement d’une entreprise et garder la disponibilité des fonds en cas de besoin, un gestionnaire financier devrait se concentrer sur le service de la dette sur une base régulière.